Comprendre le Forex

Afin de mieux comprendre le marché des changes (Forex), veuillez lire l'article suivant qui vous donnera des informations de base et fondamentales sur les particularités du marché Forex.

LA PAIRE DE DEVISE

Du premier regard,  lire la cote d'une monnaie étrangère peut paraître confus. Toutefois, c'est vraiment simple si vous apprenez deux règles élémentaires:
1) la première monnaie dans la paire est la devise de base, et
2) le coût de la devise de base est toujours égal à 1.

Le dollar US est une devise  principale du marché Forex, c'est pourquoi il est la devise de base pour beaucoup de cotations. Pour les devises principales se sont les cotations des: USD/JPY, USD/CHF, et USD/CAD. Ces devises comme de nombreuses autres sont définies comme le prix pour un dollar US (USD) dans les unités de la deuxième devise de la paire cotée. Par exemple, une cotation USD/JPY 120.1 signifie qu'un US dollar est égal à 120.01 yens japonais.

Quand le dollar américain est devise de base, et la cotation d'une devise est en hausse, ceci signifie que le dollar a pris de la valeur, et que l'autre devise s'affaiblit. Si la cotation de paire USD/JPY augmentera à 123.01, le dollar sera plus fort car pour le dollar on achètera maintenant plus de yens qu'auparavant.

Les trois exceptions de cette règle sont: la Livre Sterling  (GBP), le Dollar Australian (AUD), et l'Euro (EUR). Dans ces cas, tout se passe au contraire, une cotation telle que GBP/USD 1.4366 signifie qu'une Livre Sterling  est égale à 1.4366 US dollar.

Pour ces trois paires de devises, où le dollar américain n'est pas la devise de base, la hausse du cotation signifie que le dollar s'affaiblit, parce que pour l'achat d'une unité de devise de base (GBP, EUR ou AUD) on a besoin plus des dollars US.

Autrement dit, la hausse de la cotation signifie la consolidation de la devise de base. Une cotation plus faible signifie que la devise de base s'affaiblit.

Les paires de devises qui n'impliquent pas le dollar US, s'appellent des paires croisées de devises, mais le principe ne change pas. Par exemple, une cotation EUR/JPY 127.95 signifie qu'un euro est égale à 127.95 yens japonais.

Lorsque vous négocier sur le Forex, vous trouvez  très souvent des doubles cotations qui se composent de double prix : le prix de "demande" et le prix de "offre". Le premier prix est le prix de l'achat de la devise de base (simultanément en vendant la deuxième devise), le deuxième est le  prix de la vente de la devise de base (au même moment vous acheter la  deuxième devise).

PIP

Apprenez à aimer ce mot, car c'est ce que vous allez vouloir obtenir tout au long de votre carrière Forex. Un pip est le plus petit dénominateur d'une paire de devise particulière, donc pour l'exemple ci-dessus, si la cotation EUR/USD change de 1.2150 à 1.2155, elle s'est alors déplacée de 5 pips.

EFFET DE LEVIER

L'effet de levier est un concept très simple. Si vous avez 10 000 dollars US à négocier, votre agent de change du marché des changes vous laissera lui emprunter de l'argent, ainsi vous pourrez négocier avec de plus grandes quantités. Ils vous laisseront emprunter jusqu'à 400 fois (400:1) ce que vous placez dans la transaction. La majorité des agents de change permettent une marge entre 50:1 et 100:1. Donc si vous placez jusqu'à 1000 dollars US, et votre agent de change vous permet une marge de 100:1, vous négocierez alors 100 000 dollars US de la devise (au lieu de 1 000 US dollar).

Ceci est important, car chaque pip est égale à un certain montant de dollar. Lorsque vous négociez 10 000 dollars US, chaque mouvement de pip est égal à 1 dollar. Si vous négociez 10 000 US de la devise, chaque mouvement devrait être égal à 1 dollar. Donc si vous avez acheté à 1.1445, et vendu à 1.1545, vous devriez gagner 100 x 1 dollar US, ou 100 dollars US. Si vous négociez 100 000 dollars US, chaque mouvement de pip devrait être égal à 10 dollars US, et ainsi de suite.

LONG ET COURT

De nos jours, il y a deux moyens différents de négocier sur le marché Forex, et beaucoup de traders débutants sont surpris d'apprendre qu'ils peuvent gagner autant d'argent si le prix de la devise est en baisse que si le prix est en hausse. Commençons par le mouvement le plus logique, quand le prix est en hausse. La majorité des gens sont familiarisés avec le concept d'acheter quelque chose à bas prix, et vendre lorsque son prix augmente. Donc le concept d'acheter l'EUR/USD à 1.2150, et de le vendre à 1.2160 à un profit de 10 pips paraît logique. Ce processus est appelé long.

Toutefois, vous pouvez également faire le contraire! Si vous pensez savoir que le prix d'une devise est à la baisse plutôt qu'à la hausse, dons vous pouvez aller à court. Ceci est l'opposé de la transaction indiquée ci-dessus, premièrement la vendre, et la racheter ensuite en espérant que le prix sera à la baisse afin de faire un profit. Ceci peut paraître étrange à ceux qui entendent ça pour la première fois, mais le concept reste le même, c'est à dire, que vous voulez toujours acheter quelque chose à bas prix, et vendre à un prix plus élevé que le prix auquel vous l'avez acheté. L'ordre dans lequel vous le faites n'a pas d'importance; pour qu'une transaction se complète, vous devez acheter et vendre, tant que vous vendez à un prix plus élevé que le prix d'achat, vous gagnerez un profit.

SPREAD

La différence entre les Marchés des Valeurs et les agents de change du marché Forex est que les commissions de l'agent de change du marché Forex sont modiques, ou zéro. Donc comment gagnent-ils de l'argent? Ils gagnent de l'argent à partir du "spread" ou la différence entre le prix actuel et le prix offert à travers d'un agent de change.

Ici vous pourrez voir un tableau de paires de monnaies et leurs spreads. Cela peut vous aider à savoir les spreds pour les paires des devises.

Par exemple: Si vous avez acheté l'EUR/USD à 1.2158 et vous l'avez vendu immédiatement avant que le prix ne bouge, vous gagnerez seulement 1.2155. Donc le résultat net est de - 3 pips, soit une perte pour vous, et un profit pour l"agent de change. Rappelez-vous de toujours prendre en considération le spread lorsque vous placez une transaction, en établissement des objectifs, et en évitant des pertes.

SPÉCULATEURS À LA BAISSE ET SPÉCULATEURS À LA HAUSSE (BAISSIERS ET HAUSSIERS)

Vous verrez constamment les termes "Baissiers" (Bears) et "Haussiers" (Bulls) dans les livres sur le marché des changes et les forums de discussion. Alors pourquoi parlons-nous d'animaux quand c'est supposé d'être une négociation? Ce sont des termes qui décrivent la disposition générale du marché. Un marché "baissier" est lorsque la disposition générale du marché est à la baisse, par exemple, lorsqu'il y a plus de vendeurs que d'acheteurs sur la place du marché. Un marché "haussier" est l'opposé, lorsqu'il y a plus d'acheteurs que de vendeurs, et que la disposition générale du marché est à la hausse.

Le marché des changes et les autres places de marché sont seulement une lutte entre les baissiers et les haussiers, si vous pouvez identifier qui obtient l'avantage, alors vous pouvez identifier la direction du prix. Bien sûr c'est plus facile à dire qu'à faire.

Ce sont les bases, il y a bien sûr beaucoup plus de domaines à passer en revue ; toutefois, ceci vous aidera à débuter sur cette passionnante place de marché.

CALCULER LE PROFIT ET LA PERTE

Le marché des changes ou marché Forex, est un marché de liquidité ouvert 24h/24 où les monnaies des nations sont achetées et vendues. La négociation sur le marché des changes est toujours effectuée en paires de devises. Par exemple, vous achetez des Euros, en payant avec des dollars Américains, ou vous vendez des dollars Canadiens pour des yens Japonais. La valeur de votre investissement Forex augmente ou diminue à cause des variations dans le taux de change des devises ou le taux Forex. Ces variations peuvent arriver à tout moment, et très souvent, résultent d'évènements économiques et politiques. Cet article vous montre comment calculer le profit et la perte dans la négociation sur le marché des changes.

Afin de comprendre comment le taux de change influence la valeur de votre investissement Forex, vous avez besoin d'apprendre comment lire une cotation Forex. Les cotations Forex sont toujours exprimées par paires. Dans l'exemple suivant, votre paire de devise sont en dollars US (USD) et en dollars Canadiens (CAD). La cotation Forex, USD/CAD = 170.50, signifie qu'un dollar US est égal à 170.50 dollars Canadiens. La devise à la gauche de / (USD pour cet exemple) est la devise de base, et sa valeur est toujours de 1. La devise à la droite de / est la devise cotée. Dans cet exemple, un dollar US peut acheter 170.50 CAD, car c'est la devise la plus forte des deux. Le dollar US est la devise centrale du marché Forex, et elle est toujours considérée comme la devise de base dans toute cotation Forex.

Voyons maintenant notre investissement hypothétique Forex pour montrer comment vous pouvez bénéficier ou être à découvert sur la négociation Forex. Dans cet exemple, votre paire de devise est le Dollar US, et l'Euro. Le taux Forex de EUR/USD, le 26 août 2003, était de 1.0857, ce qui signifie qu'un  Dollar US était égal à 1.0857 Euros, et était la plus faible des deux devises. Si vous aviez acheté 1 000 Euros à cette date, vous auriez du payer 1,085.70 Dollars US.

Un an plus tard, le taux Forex de EUR/USD était de 1.2083, ce qui signifie que la valeur de l'Euro avait augmenté par rapport à Dollar US. Si vous aviez vendu 1 000 Euros un an après, vous auriez reçu 1,208.30, c'est à dire 122.60 Dollar US de plus que le montant avec lequel vous avez commencé un an avant.

En revanche, si le taux Forex avait été, un an après, EUR/USD = 1.0576, la valeur de l'Euro aurait été affaiblie par rapport à Dollar US. Si vous aviez vendu 1 000 Euros à ce taux Forex, vous auriez reçu 1,057.60 USD, c'est à dire 28.10 USD de moins que le montant avec lequel vous avez commencé un an avant.